布局两会焦点

日前，国务院召开常务会议，研究部署进一步贯彻落实重点产业调整和振兴规划，为新的一年经济发展方式转变与结构调整谋篇布局。业内专家认为，加快经济结构调整，转变经济发展方式关乎中国的未来的发展，在下周召开的两会中，将不可或缺地成为的焦点，从而为相关产业带来机遇。联系到近日中央成立部际协调小组部署新兴产业规划，预料新能源、新材料、节能环保、新医药、信息产业等等低碳板块受到市场追捧。

数据表明“两会”多有行情

据记者对1995年至2009年这15年的股市在“两会”期间的表现进行统计显示，出现下跌的只有4年，而上涨却有11年。因此，从涨跌的概率上讲，“两会”期间股市上涨的概率远大于下跌的概率。

从4年下跌的跌幅来看，除了2000年的为1.84%，其余3年的跌幅都在2%以上。从11年上涨的涨幅来看，涨幅在0-1%之间的有3年，在1%-2%之间的有2年，在2%以上的有6年。

不过我们看涨跌也不能仅仅限制于开会期间，毕竟会后所带来的“两会”效应也是一个大亮点。可以这么说，“两会”前和“两会”期间，投资者所进行的都是期待式的投资，而“两会”后，投资者可以明朗化后的投资。

此外，从“两会”后三个月的上证综指的表现来看，除了2005年和2008年两年下跌之外全部上涨。因此，不管是“两会”期间，还是“两会”后的三个月内，沪指的上涨概率都远大于下跌的概率。

布局“两会”行情板块宜提前

前期成交量的萎缩，可以认为是为节后 “两会”行情的到来而准备的。既然行情到来的概率较大，那么投资者应选择布局那些板块呢?

业内人士表示，两会”主要议题可能出台的政策都有望成为主力资金挖掘机会的方向，并提前布局相关“两会”板块。目前国家发改委正酝酿推出《战略性新兴产业发展规划》，该规划将成为国家4万亿投资规划和十大产业振兴规划出台之后的又一项振兴经济的重大举措，因此，已列入国家战略新兴产业的新能源、新材料、节能环保、电动汽车、新医药、生物育种和信息产业等低碳经济板块值得重点跟踪。

据了解，在春节前召开的地方两会中，北京、上海、重庆、江苏等省市均将因地制宜，大力扶植与发展本地低碳产业与新兴能源产业作为未来工作重点。地方热情必将在3 月初召开的两会中集中汇总，两会后产业政策的陆续落实将成为行业热度的延续性推动力。

中信证券认为，中国经济原有的高碳发展模式已难以为继，低能耗、低污染的低碳经济将是中国未来发展的必由之路。低碳经济目前尚在萌芽之中，为克服原有模式的巨大惯性，在转型初期，强有力的政策推动 将是确保低碳经济发展的必要手段。预计我国近期仍将密集出台相关政策，在各项政策规划中加大力度推动发展模式向低碳转型。

国家工信部节能与综合利用司司长周长益此前曾透露，相关部门应把工业节能新技术、新工艺、新设备、新材料的推广应用，作为增加投资、扩大内需、促进就业的重要内容，通过自主科技创新和节能降耗减排，促进企业提高竞争能力。

国泰君安分析师韩若冰表示，最近的国务院工作会议重申将加快经济增长方式的转变，节能减排与新兴能源产业的战略地位将愈加突出。

新能源 产业振兴规划可期

近日，权威人士向本报记者透露，业界期待的新能源产业振兴规划将在两会有所明确，并在两会之后出台。

据了解，市场一直在等待新能源产业振兴规划的出台，原本预计去年年底前后就会颁布。原草案目标已经为市场熟知，相比2007年颁布的《可再生能源中长期发展规划》与《核电中长期发展规划》，风电、光伏和核电的目标提高了5倍、11倍和2倍，市场化曾一度为之振奋。

中信证券认为，预计中的《新能源产业规划》对风电、太阳能发电、核电的装机发展目标进行了大幅度的调高，2020年的装机目标分别从中长期规划的3000万千瓦、180万千瓦、4000万千瓦调高至1亿千瓦、2000万千瓦、7000万千瓦，这将对新能源行业产生巨大的推动作用。具体来说 ，核电设备需求快速增长，未来十年市场空间将达4000亿元，国产厂商将分享投资盛宴;光伏发电已经见底复苏，远景广阔;风电设备平稳增长，行业面临整合，长期来看龙头企业将受益。

国泰君安表示，在经历 2009 年全年市场的重点关注后，新能源作为方向明确、成长可期的新兴战略支柱产业已经深入人心。2010 年是政策密集发布之年，也将是新能源的起步提速之年。

国泰君安还透露，两会后值得期待的产业政策主要有：新兴能源产业振兴规划、相关行业的“十二五规划”、产业配套财政与税收政策细则、建筑节能补贴方法、节能及新能源汽车产业发展规划与相关技术标准、个人消费者购置节能及新能源汽车补贴方法等等。各自的产业周期波动并不改长期向好的趋势，每次下跌调整都将孕育更大行情。
 

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